银行挑战大于机遇

对银行业来说，新常态带来的挑战更大一些，在新常态的背景下，中国金融业特别是银行业将会面临哪些机遇和挑战？主要体现在以下几个方面。

第一，银行的增长空间将逐渐变小。过去，银行业的发展状况是比较好的，尤其是过去十年，银行业的资产规模增长了五六倍，从30 多万亿元增长到160 多万亿元。当然，这主要是由外部环境所引起的，如经济的快速增长、对融资和银行服务的巨大需求。外部需求的扩大，对以前以存贷差为主要收入的银行来说，规模增长必然加快。

当前，在新常态的背景下，银行再走规模增长的老路已经没有空间了。我们看到，这几年银行的增长速度明显在下降，很快会步入个位数，甚至未来有些银行的规模可能会出现收缩的情况。

未来，这将成为一种常态，即银行去挖掘客户越来越难。以前那种粗放式的发展机会不再出现，因为放款给风险小的大企业不再容易。与此同时，以前的贷款大户——地方融资平台也不存在了。因此，银行不得不转向挖掘小企业、零售客户，这就导致下面我将谈到的银行业务结构的调整。另外，小企业和零售客户还存在风险比较高的问题。

第二，在新常态下，银行会面临信用风险迅速上升的危险。在经济结构调整的背景下，原来的经济增长“引擎”开始减弱，以前依赖“引擎”来发展的产业会受到巨大影响，甚至倒闭破产，市场将出现很深的调整。例如，当出口萎缩时，与出口相关的企业一定会出现问题。

对银行来说，企业信用风险的上升是一个巨大的考验。我们认为，银行面临信用风险上升的情况还会延续一段时间，未来一两年内不会出现明显的好转。第三，市场化改革将带来更大的挑战。一是利率市场化导致银行利差的收窄。二是金融市场化、行业准入门槛的放低，将使更多的民营企业走进来，以前只能由银行提供的产品将会有更多的进入者来提供。

综合来看，新常态给银行带来的挑战远远大于机遇。当然，银行也会面临一些新的发展机遇。例如，随着新行业的产生，会带来一些新的需求和新的活力，银行可能会因此而调整，去发现新的机遇。可以说，过去十年银行业快速发展的黄金时代可能已经结束了，未来，银行将从规模增长转向内源式增长，并通过精细化管理、更好的服务和产品创新来应对挑战。当然，对那些活力比较强、适应新环境的银行来说，这将给它们带来新的发展机遇，并可能会脱颖而出，从一个小银行发展成大银行。