贷款集中信贷结构亟待优化

因为受实体信贷需求偏弱影响，上半年信贷投放呈环比下滑趋势。而在信贷投放不足的情况下，信贷投放更趋集中于房地产开发企业及个人贷款，使得其一直以来所存在的贷款集中问题更为凸显。贷款集中问题由来已久，通过近几年的不断规范，商行贷款集中度已成功降低至监管红线之下。

因为商行群体庞大，所以目前依然有不少的商城存在着贷款集中度偏高，主要反映在单一客户贷款集中度过高及最大前十客户贷款比例紧逼红线。 事实上，向中长期贷款集中、向大中型企业集中、向房地产行业集中、向地方政府融资平台集中等一直是我国银行业信贷市场的一个普遍现象。值得关注的是，向房地产行业集中、向地方政府融资平台集中则在城商行群体中体现尤为明显，这两个风险高发的贷款领域随时可能导致系统性风险的爆发。

尤其值得警惕的是，地方融资平台贷款虽然在监管层“降旧控新”的要求下有所收敛，但近期平台贷存在较大的还款压力，且少数地方平台甚至卷入民间集资，不规范操作在增加。一旦出现大面积违约，将不可避免地造成地方财政风险向银行体系转移，引发系统性、区域性金融风险。

更为严峻的是，上半年部分城商行的逾期贷款回收率并不十分乐观，资金成本的高企更加剧了中小企业资金链的紧张程度，联保导致的资金链风险在中小企业之间快速传导。