这5家券商同时被罚！没想到原因竟然是马大哈

靠天吃饭，裁员降薪，冲刺新三板业务，却又被股转点名批评。这个春光灿烂的5月，券商过得很忧伤。 

虽然分层已经如约而至，但股转在忙着筛选创新层公司的同时也没闲着，针对券商的监管是一波接着一波。

5月10日，第一次券商月考成绩出炉，几家欢喜几家愁。半个月之后，股转系统一连针对5家券商出具自律监管措施决定书。

而这5家券商的主要问题是：“你司内部控制不完善、经营管理混乱。”

一、都说股转老师爱较真，只要券商犯错，事无巨细，一定打板子

5月26日，股转老师一连发布对东莞证券、广发证券、国海证券、上海证券、广州证券共5家券商采取的自律监管措施的决定书。 

一次性搞5家券商，这在股转系统的监管史上并不常见。从被罚原因上看，这5家券商犯错的原因大同小异，但股转的板子却打得不轻。 

以上海证券为例，在《决定》中，股转系统指出，上海证券存在以下问题： 

1、向股转系统提交了后续加入“合迪科技”的做市申请为其提供做事报价服务，但提交申请时，合迪科技仍为协议转让方式；

2、“欧克精化”项目未严格履行库存股票获取内部程序；对交易员以外人员进出交易室未严格执行相关登记制度。

怎么个意思？上海证券不仅做市太心急，防火墙也没执行到位，于是，被股转采取提交书面承诺的自律监管措施。

除了上海证券，广州证券也被罚得不轻。在《决定》中股转系统认为，广州证券存在的问题有：

1、提交《后续做市申请》时，“合迪科技”还未变更转让方式；

2、提交《后续做市申请》，申请自营证券账户中将该公司股票转至券商做市证券账户时，发现其并未持有“金科环保”股票；

3、“鑫昌龙”、“搜搜项目”中内核会议成员中超过半数人员为推荐业务员部门员工；内核人员仅根据质控部出具的质检报告进行缩小式提问，未对推荐挂牌相关材料深入审查。

富姐翻译成大白话就是广州证券你：1、太心急；2、马大哈；3、走过场。

于是，股转系统就给广州证券开了“出具警示函”的罚单。这波心急的券商中， 还不只是广州证券和上海证券。

公告显示，国海证券为揭阳科技、广发证券为合成药业、东莞证券为晓鸣农牧提供做市服务的时候，都出现上述“太心急”的问题。

而从处罚的态度来看，股转对于券商屡屡犯错也是“怒其不争”。在给出的5份“罚单”中，股转都不约而同地说了这么一句话：

“你司做市业务内部控制不完善，经营管理混乱。”

二、事实上，从2016年开始，针对券商的监管就被股转带上了紧箍咒

1月份，股转官方公开发布了《主办券商执业质量评价办法》，并宣布从2016年4月1日开始执行。

从股转官方的态度看，《评价办法》的出台有助于进一步提高主办券商执业水平，进而提高挂牌公司的规范治理水平，保护投资者的合法权利。

可以看出，为了使券商能够更好地发挥其应有的作用，股转系统也是操碎了心。但从实践来看，效果却只有一般般。5月10日，股转系统发布了4月份券商“月考成绩单”。 

数据统计，仅仅在4月份1个月，负面行为记录在5—20条的主办券商就有45家。据《2016年4月主办券商执业质量评价结果》数据，5家被罚的券商排名如下：

广发证券第5名、上海证券第21名、国海证券第32名、东莞证券第54名、广州证券第77名

可以看出，这次被罚的券商，4月份的月考成绩也是一般般。

另外，不止股转官方对券商不满意，券商的服务对象挂牌企业也对券商“积怨已久”。

在万绿生物董秘印维青发布的《一个董秘告诉你新三板现在面临的四大问题及对策》一文中，也有针对券商这部分问题的描述。

在印维青看来，主办券商主要存在以下几个问题：

1、持续督导人手不足；

2、持续督导专员水平亟待提高；

3、持续督导、培训工作不到位；

4、持续督导收费及定向增发收费过高，与主办券商实际发挥的作用不匹配；

5、主办券商的执业理念和执业能力与新三板的现实和未来发展路径完全不匹配。

而针对股转出具的《评价办法》，董秘认为，“主办券商的这个措施对提高挂牌企业规范治理意识、提高规范治理水平有一定的作用，但是对挂牌公司的事前培训、事中指导作用不大。”

而今，股转系统又对5家券商进行“公开点名”批评，关注的业务已经从主办券商往外延伸到具体的做市服务以及其他业务范围。

我们可以看出，不管是做市服务、内部管理以及日常业务的规范化，股转系统都对券商提出了不少的要求。

从监管的对象来看，不管是主办券商、做市商、持续督导还是合格投资者审核认定，股转官方关注的范围基本涵盖了券商在新三板上开展的各项业务。

这也说明，2016年针对券商的监管一定会更加细化且持续高压。