随着年末的临近，房市成交量下滑，广州的房贷市场没有出现一贷难求的情况，银行却开始出现“挑客”的情况。

有银行挑客户瑕疵来婉拒

一按揭公司副总经理表示，今年的额度相对是比较松的，目前工行、建行、农商行、邮政储蓄银行等银行额度充足，对于首套房贷，利率仍然最低可以下浮15%。不过，农行从这个月开始，首套房贷最低只能下浮10%了。

她指出，一些中小银行由于额度比较紧张，主攻利率上浮的二套房贷，因此明确放出话来说，现在已是第四季度，若额度不充分，银行会优先放利率上浮的，对于执行下浮或者基准利率的首套房贷，会往后排队，即使已经审批通过的贷款申请，客户也要做好不能及时放款的心理准备。如果客户愿意上调利率，则会放得快一些。

此外，有个别大银行也开始通过按揭公司进行类似的口头暗示，说额度不充足的情况下，会优先放利率上浮的贷款，对此客户要有心理准备。上述按揭公司的副总经理表示，今年由于市场需求有所下降，银行的房贷额度相对并不紧张，但是小银行还是会收紧，虽然不会明确拒绝说不做首套房贷了，但是会通过挑客户的瑕疵来婉拒，目前中小股份制银行很少有下浮利率放出来。她表示，一般而言，客户资料备齐，一般商业贷款递交申请上去后，银行3~5个工作日就能放款，即使遇上月底额度用完了，次月也都可以放款，还未出现拖延2、3个月的情况。

部分银行再现贷款排队现象

个人住房商业贷款方面，记者了解到，年底临近，虽然工行等少数银行首套房贷利率仍保持在下浮15%的水平，但包括农行在内的多家银行已上调至仅下浮10%。有消息称，甚至有银行计划要将首套房利率上浮至基准利率，而还未上浮至基准利率的银行相关负责人也表示，若部分国有行出现了上浮的调整，不保证其他银行不会跟进上浮。

某股份制银行的相关部门负责人告诉记者，目前多家银行的商业贷款额度紧张，目前部分银行已放不出贷款了，本季贷款审核严格了许多。

贷款审批方面，该负责人还表示，目前某大型国有银行已经出现了排队1~2个月都放不出贷款的情况，预计四季度这种情况还会继续恶化。

9月信托贷款增加2024亿元，较上月多增近1000亿元，同比多增2247亿元。这被一些业内人士认为是“金融脱媒”趋势走强的信号，以信托为代表的新型信贷占比会继续提升。

不过，也有分析师指出，9月信托贷款增加主要受同业代付新规影响。同时，9月银行贷款额度受到一定限制，一旦监管放松，信托贷款的增加势头势必减缓。

代付进表引发替代效应

据央行数据，9月信托贷款增加2024亿元，同比多增2247亿元；前三季度，信托贷款增加7015亿元，同比多增6176亿元。从结构看，前三季度信贷总额中信托贷款占比6%，同比高5.1个百分点。

东方证券分析师金麟认为，受代付进表新规影响，银行不得不转道其他业务。一位不愿具名的分析师指出，同业代付新规落地，进表涉及规模3200亿，银行会以信托贷款、外汇贷款等金融创新方式进行部分替代和补充。

月底，银监会下发了《关于规范同业代付业务管理通知》，限制银行借道同业代付绕过贷款规模的“潜规则”，要求在今年12月31日未到期的同业代付资金将全额计入表内。

“在同业代付受到更为严格的监管后，商业银行主动采用银行贸易融资的动力正在减小，跨境贸易融资规模已处于到期支付、存量消化的阶段，截至2012年6月末的存量资产在1700亿美元，预计至2012年末，表外的银行贸易融资规模可能会缩小数百亿美元的规模，这会导致贸易项下的银行代客售汇的规模有可能相对高位，令外汇占款承压。”招商证券在一份研报中指出。

表外隐藏潜在风险

月当月新增人民币贷款6232亿元，同比多增1539亿元，低于市场预期。兴业证券分析师估算，各家银行信贷额度已捉襟见肘。

受此影响，银行亦可能转走信托贷款完成项目融资。广发证券分析师沐华在接受《每日经济新闻》记者采访时表示，当银行不太愿意或者额度不足时，会选择信托贷款走表外。

“信托贷款的走强与9月银行信贷受控制有关，一旦放松管制，信托贷款走势恐难强势。”沐华分析称。

有银行业业内人士向记者透露，无法通过银行审核而选择信托融资，需要承担较高的融资成本，此类项目可能涵盖一定风险。

“银信合作的初衷就是规避监管，表外业务不像委托贷款类，受银监会具体数额限制。”该支行行长说道。

此外，无论是基础设施建设项目，还是房地产投资项目，均面临着到期偿还问题。

“即使是基础设施建设项目，也不能说完全安全。”一国有大行支行行长告诉记者，“尤其是眼下宏观经济下行，地方财力更为拮据，资金能否到期收回成了潜在风险。”

俗话说“巧妇难为无米之炊”，随着四季度的到来，商业银行信贷投放将再度收紧，贷款审批及发放速度将减速，部分银行甚至有可能上浮贷款利率。

记者昨日致电京城多家商业银行获悉，目前商业个人消费类贷款利率已普遍上浮，国有银行个人装修贷款利率普遍上浮10%，股份制银行则大多上浮20%-30%。

其中，中国银行、工商银行、建设银行消费贷利率大多比基准利率高出10%-15%，平安银行个人消费贷利率为基准利率的1.1倍至1.2倍，对优质客户能给予1.1倍利率。招商银行个贷人员表示，如果是质押贷款，最优惠的是较基准利率上浮25%；如果是信用贷款，则需上浮40%-50%，即便是银行贵宾客户，最优惠的也要上浮30%。

根据监管层的要求，商业银行应对首套房贷给予信贷支持，因此部分银行对于首套房贷仍有“照顾”：目前工商银行、农业银行、中国银行、平安银行首套房贷最低利率为8.5折，大多面向优质客户；招商银行首套房利率最低9折。

事实上，个人消费贷款涨价趋势并非近期才出现，某国有商业银行内部人士告诉记者，在利率市场化启动的冲击下，银行的经营成本有所提高，商业银行个人消费贷款利率早已上调，“由于年底信贷资源紧张，首套房贷利率的优惠幅度也有可能缩小”。

进入四季度，银行全年的信贷任务即将完成，银行对贷款的审批尺度会缩紧，放款速度也会变慢，部分银行为控制风险，即便是车贷，也要求贷款人提供房产证明。

伟嘉安捷市场部经理吴昊在接受记者采访时表示，根据传统惯例，进入三四季度，各家银行放贷速度会逐渐放缓，放贷的额度也会逐渐收紧，个别中小银行在12月甚至停发个人贷款。

吴昊建议市民，若有贷款的需要，选择在月初办理较为明智，因为月初的贷款申请流程、速度办理相对较快，临近月末放贷速度往往会变慢，借款要做好打算。“在申请贷款时务必将银行所需提供的证明材料准备的一步到位，这样能够在银行政策收紧环境的当下省去不必要的麻烦。”

9月份央行通过逆回购向市场输入流动性，本月到期的逆回购规模高达6500亿元，这将使得本月资金缺口较大。此外，四季度季节性贷款规模变紧因素，在整个市场资金面较紧背景下，近期有报道称北京等地银行纷纷开始上调个人消费贷款利率。

据记者了解，大部分银行除住房贷款外的个人消费贷款，在贷款利率浮动上限放开以来，都较基准利率有所上浮，因此，这并不是一个新现象；而且，各银行的此上浮区间长期都较为稳定。

但是，银行业人士表示，当下贷款规模确实呈趋紧态势，未来不排除个人贷款利率继续上浮的可能。

年底信贷额度吃紧

近日有报道称，个人消费类贷款利率普遍上浮，包括车贷、房屋装修贷款，工行、农行、中行、建行等国有银行利率普遍上浮10%至15%，股份制银行则大多上浮20%到30%。甚至有传，首套房贷优惠也可能要取消。至于个人经营类贷款利率上浮将达30%－40%，而个人信用消费贷款在基准利率基础上上浮最高的达到50%。

某银行业务经理对记者表示，一直以来上浮幅度就是这样，并没有额外新增加幅度范围。一般来说，贷五年的话，上浮比例可能做到25%，如果资质更好的话，还可以低一些。

相对于房贷来看，消费类贷款国家没有太多约束，所以银行为了追求更大利润都会采取利率上浮，同时根据客户自身资质情况的不同，会给予不同的利率，其灵活性比房贷要高很多，同时，由于贷款利率要较房贷更高，能增加银行利息收入，因此，很多银行在贷款额度紧张的时候也更倾向于发放此类贷款。

实际上，由于国家对购房尤其是首次购房者的扶持，个人住房贷款的利率和其他贷款相比，一直处于低位运行，以首套房贷款为例，目前主流银行都会给与购房者八五折的优惠，对于银行来说的利润已经很低了，房贷更偏重于政策性贷款，而在目前利率市场化日益加深的情况下，许多简单依靠存贷利差来维持高利润的银行利润出现大幅下滑。

业内人士认为，为了保证收益，目前很多银行都开始积极拓展贷款利率更高，更有利可图的消费类贷款，尤其是无抵押的信用贷款，随着年底各家银行信贷额度开始吃紧，以无抵押信用贷款为代表的个人消费类贷款将成为银行大力推广的主要业务。

贷款利率或将上浮

自央行扩大利率浮动范围之后，人民币利率市场化实际上已经启动。按照市场规律，优质贷款风险小银行利率也低，银行以“跑量”来赢得业绩；低质贷款风险高银行利率也高，银行以高利率来保证自己的利润率。当前中国个人消费贷款，虽然由于银行本身对个人贷款的风险审批机制存在漏洞，以及在经济增速放缓情况下，个人贷款的抵押物与第一还款来源时有问题发生，而令个人消费贷款不良资产率有所上升，但是从整体上来看，个人消费贷款的质量还是远远高于处于同样环境下的企业（不管是国企还是民企）贷款质量。

也有业内人士指出，随着第三季度末的到来，冲存贷比时点已成为当前部分银行的主要工作，尤其“吸储”能力较弱的银行收缩贷款则成为必然。

对此，有专家认为，贷款往往是出现这样一个状况，到年底的时候，全年的贷款任务前期如果是比较多的话，到年底考核以后存贷比的考核，各种考核可能就使得银行它必须收紧贷款，这是一个方面。当然还有一方面的因素，在利率市场化情况下，我们知道银行存款原来是实行官方利率，现在存款利率也能上浮了，这样的结果就使得如果贷款利率不上浮，可能这个利差就缩小。所以在这种背景下，也就存在一个追求自身盈利的问题。

据悉，现在银行每个月都要对“存贷比”有一个动态的考核。银行在在风险管理方面是每一个月都要对存贷比有一个指标的，比如说每个银行每个月有风险管理月报，对自己的存贷比都要有动态考核。

不过贷款规模变紧已成事实。银行负责个人贷款人士分析认为，随着第四季度贷款规模季节性趋紧，不排除未来贷款结构调整或者利率继续上浮的可能。

银企债务传导风险正引起监管层高度警惕。目前，包括银监会在内的多个部委已对企业“三角债”风险展开了密集摸底。

银监会在接受《经济参考报》记者独家采访时透露，银监会十分关注个别地区发生的企业联保、隐性直保风险问题，尤其是在小企业方面。就当前的经济形势来看，银行应避免采取停贷、上收审批权限等简单式的风险控制措施，防止信贷投放的顺周期波动引发区域性、系统性风险。

同时，银监会指出，针对可能发生的债务风险，银行应加强对客户经营现金流的分析，尤其加大对小企业信用贷款的试点力度，从根本上转变“重担保、轻第一还款来源”传统风险管理模式，对于已经受到担保链牵连的企业，要区别对待、分类施策，根据企业实际情况重新设定贷款条件。

按照银监会8月中旬公布的数据，整个银行业今年上半年不良贷款余额为4564亿元，已出现连续三个季度环比上升。就16家上市银行的不良贷款情况来看，新增不良贷款或者逾期贷款均高度集中于长三角地区，主要是浙江、江苏、上海等地。截至今年6月末，上市银行逾期贷款已达到5283.54亿元，比2011年年底增长31.25%，平均每家公司的逾期贷款为330.22亿元，这说明企业资金周转问题已直接影响到了银行的资产质量。

银监会监管二部负责人对《经济参考报》记者坦言，“受国内外宏观经济下行压力增大的影响和微观经济环境及产业结构的限制，今年个别地区经济发展中出现了外部市场萎缩、企业成本上升、经济效益下滑等多重不利因素，导致银行企业资产质量出现波动，不良贷款反弹压力增大。”

据《经济参考报》记者了解，长三角地区企业停产现象集中发生在钢铁、船舶、光伏等领域，而制造业则在今年上半年出现不良贷款明显激增，这与工信部对“三角债”第一轮摸底中的“制造业、钢铁、电力、有色等行业应收账款增加”的局面形成呼应。

上市银行半年业绩报告显示，平安银行制造业新增不良贷款占所有新增不良贷款的比例达44.8%，制造业不良贷款率从年初的0.78%跳升至1.5%；兴业银行上半年制造业新增不良贷款达到3 .9亿元，占所有新增不良贷款的比例高达78%。总体来看，大多数股份制商业银行都困扰于制造业不良贷款增长。

瑞银证券分析师励雅敏分析表示，“过去中国每年制造业的增长幅度都不低于25%，增速非常快，但现在随着出口迅速下降，制造业正在萎缩，已经步入去产能化的过程，也就无法偿还银行贷款。因此，今年银行信贷质量问题将主要集中在中小企业群体，包括制造业的中小企业和房地产开发的中小企业等。”

今年前五个月，浙江省的新增不良贷款就比去年末增加了181亿元。浙江省经信委在年中的调查结果中指出，在市场需求萎缩的条件下，浙江省一些行业的产能过剩问题突出，导致产品价格下降、库存压力上升，企业效益下滑，亏损额继续增加。

浙江省经信委警示称，“一些地区部分企业因经营困难加剧，可能引发资金链断裂，并带来互保圈的潜在金融风险，需引起高度重视，及时加以防范和化解。”

对于小企业，不少银行业放贷开始慎之又慎。业内分析人士认为，由于关联企业互保、隐性担保普遍存在于中小企业当中，银行一方面对这类企业具有较高的议价能力，另一方面又因担心其资金风险而谨慎放贷。因此，整个信贷市场需求依然深陷大企业贷款需求不足，小企业贷款困难的局面。

“目前银行信贷依然倾向于符合国家产业发展和政策的项目，比如8月份的新增贷款中就有相当一部分投放到了政府投资基建项目。”一位国有大行信贷部人士对《经济参考报》记者表示，“而对于小企业贷款，尤其是江浙地区的，则比较慎重。”

“从今年6月末数据来看，小微企业贷款行业投向符合监管政策导向，贷款余额前五位的行业是制造业，批发和零售业，水利、环境和公共设施管理业，租赁和商务服务业，交通运输、仓储和邮政业；与年初相比，小微企业贷款增量排前三位的是制造业，批发和零售业，交通运输、仓储和邮政业。”银监会对《经济参考报》记者透露。

“不可否认，小企业贷款风险高于企业贷款平均水平，截至今年6月末，小微企业不良贷款余额2679亿元，不良贷款率2.4%。但是，银监会鼓励商业银行重点支持符合国家产业和环保政策、有利于扩大就业、有偿还意愿和偿还能力、具有商业可持续性的小微企业融资需求。”

此外，今年上半年，银行业关注类贷款余额已上升至1 .46万亿元。关注类贷款常被视为不良贷款的前瞻性指标，部分银行关注类贷款增长较多表明不良贷款下半年反弹压力加大。